AI与科技巨头
英伟达的业绩和增长预期继续支撑AI投资热度；芯片、算力和人才仍是行业关键约束。
- Nvidia 首次给出全年业绩预测：狂飙 70% 投下震撼弹，力碎 AI 泡沫论与“循环融资”末日预言：英伟达预计下一财年营收增长70%，远高于市场原先约44%的预期。公司称AI芯片需求仍在快速增长，缓解了市场对AI投入放缓的担忧。
- 蒂姆·库克在最近一次财报电话会议上警示内存芯片价格将迎“百年一遇的暴涨”，苹果投资者需要担心利润率吗？：苹果称内存价格正急升，部分产品已提价，也可能上调新iPhone价格。若供应紧张延续，硬件业务利润率将承压。
- Alphabet 边发股息，边抛售 850 亿美元新股：Alphabet一面维持年度约108亿美元的股息，一面通过大规模增发筹资，用于AI和数据中心投入。公司上半年没有回购股票，资本分配重点明显转向扩张。
- 最新数据表明，Google DeepMind 正在流失顶尖 AI 人才：数据称，OpenAI和Anthropic正在吸引更多AI研究人员，DeepMind的人才流出增加。研究方向更偏向Gemini商业化，被认为削弱了其对部分研究人员的吸引力。
- Z.ai 推出仅在国产芯片上运行的新 AI 模型，股价大涨 8%：Z.ai称，新模型GLM-5.3-Flash的在线请求全部由国产芯片处理，但芯片来源和相关说法尚未得到独立核实。这反映出美国芯片限制下，中国企业正加快寻找本土替代方案。
利率、通胀与信贷风险
长期美债收益率走高、通胀反弹和部分消费者的还款压力，正增加市场对利率和经济放缓的担忧。
- 债市剧烈波动将如何影响您的投资组合？投资者需要了解这几点。：伊朗冲突以来，10年期美债收益率从3.96%升至4.70%。长期利率抬升会推高企业和居民融资成本，也会压低对利率敏感资产的估值。
- 通胀率反弹至3.7%而消费支出停滞，这对股市究竟意味着什么？：美国7月通胀率升至3.7%，消费支出走弱，但个人收入增长快于支出。市场将关注需求降温能否带动通胀回落，以及这对后续利率路径的影响。
- 信用卡严重逾期率自2022年以来几近翻倍，但新增逾期暂无波动：信用卡逾期超过90天的账户占比接近2022年以来的两倍，但新发生的30天逾期率没有明显恶化。信贷风险主要集中在原本就还款困难的人群。
大型公司与产业动作
企业通过并购、基础设施投入和法律和解，调整供应链、业务边界与未来投入。
- 波音斥资47亿美元买回2005年卖掉的业务：波音以47亿美元股票收购Spirit AeroSystems，并承担相关债务后交易价值约83亿美元。此举意在重新掌控737机身等关键部件供应，以应对长期质量问题。
- SpaceX 拟斥资 1000 亿美元在路易斯安那州建设其迄今最大的航天发射场，进一步扩大其百亿级版图：SpaceX计划投入1000亿美元，在路易斯安那州建设最大航天发射场，2027年开工，最早2029年首次发射。项目将服务星舰、卫星制造和AI基础设施扩张。
- 180亿美元的和解金，也换不回 Meta 失去的用户信任：Meta就青少年安全问题与多州达成最高180亿美元和解，付款将分十年进行。和解金额低于潜在巨额处罚，但公司仍面临产品设计、监管和用户信任压力。
- 华尔街巨头力挺《清晰法案》：加密货币后市走向推演：高盛支持美国《数字资产市场清晰法案》，但市场预计该法案最早也要到2027年中才能落地。法案若受阻，加密行业仍将依赖SEC、CFTC等监管机构的规则制定。