科技巨头与 AI 动态
大型科技公司与知名企业正在重塑自主 AI 研发与算力布局，同时面临因人才争夺和技术泄密引发的法律纠纷。
- 星巴克构建自主主权AI，旨在削减4亿美元软件成本：星巴克正致力于开发内部 AI 工具，以逐步取代微软（Microsoft）和 IBM 的传统软件集成，从而摆脱对外部供应商的永久授权费依赖，降低运营成本。
- OpenAI工程师的“一笑了之”，拉开了与苹果法律博弈的序幕：苹果起诉前 iPhone 工程师 Chang Liu。起诉书称其跳槽至 OpenAI 硬件部门前，利用软件漏洞非法下载了苹果的硬件设计、演示文稿和制造细节等机密文件。
- “我肩负着压力。”Phoebe Gates 希望她价值1.85亿美元的 AI 创业公司 Phia 能够成功，“不靠我的特权或家族名声”：比尔·盖茨 23 岁的女儿菲比·盖茨为其 AI 购物创业公司 Phia 筹集了超 4300 万美元，公司估值达 1.85 亿美元。她强调希望凭实力在硅谷立足，而非依靠家族光环。
- 扎克伯格旗下 Meta 推出云业务计划，CoreWeave 股价应声暴跌 11%：Meta 计划成立新部门“Meta Compute”，对外出租其富余的 AI 算力与 GPU 基础设施。受此潜在竞争威胁影响，新兴云服务商 CoreWeave 股价重挫 11%。
- 埃隆·马斯克认错：坦言自己此前看衰 Anthropic 是个错误：马斯克在社交平台承认其对竞争对手 Anthropic 的误判，赞其在 AI 模型领域处于领先地位。此前 Anthropic 租用了 SpaceX 旗下 Colossus Supercomputer 的算力。
- Salesforce 旗下 AI 产品连遭双重打击：由于旗舰 AI 平台 Agentforce 的实际客户采用进度慢于预期，KeyBanc 和 Bernstein 双双将 Salesforce 的股票评级下调至“持有”。
半导体、硬件与供应链
AI 建设浪潮正从核心芯片向存储、设备、电力及散热等底层基础设施扩散，巨头之间的专利及市场争夺战愈演愈烈。
- SK海力士纳斯达克首秀，创下外企在美最大上市纪录：全球高带宽内存（HBM）巨头 SK 海力士正式登陆纳斯达克，募资 265 亿美元，代码为 SKHYV，这也是外国公司在美上市的最大规模纪录之一。
- 高盛大幅上调应用材料公司目标股价：高盛将半导体设备龙头应用材料（Applied Materials）的目标价从 520 美元大幅上调至 645 美元，看好高带宽内存（DRAM）需求的长期持续性。
- 低调 AI 芯片供应商势头强劲，业绩有望远超华尔街预期：芯片制造设备商泛林集团（Lam Research）将于 7 月底发布财报。摩根士丹利对其给出“超配”评级，预计其营收将轻松超越市场预期。
- 权力之争：Wolfspeed 就 AI 芯片起诉 Navitas：第三代半导体龙头 Wolfspeed 对纳微半导体（Navitas）提起专利侵权诉讼，争夺在电动汽车和数据中心电源管理中至关重要的碳化硅与氮化镓技术控制权。
- 博通又给投资者送上了一个价值 300 亿美元的买入理由：苹果承诺在未来几年内向博通采购超过 300 亿美元的定制芯片及无线连接技术。博通将投资 15 亿美元升级其科罗拉多州的生产设施。
- 探索极限：超微电脑重塑 AI 行业新格局：随着企业对云端高昂费用和延迟的担忧，主权 AI 推动了“云回迁”趋势。超微电脑（SMCI）正通过提供一体化即用硬件，帮助企业将 AI 数据和模型保留在本地。
- AI 概念股风向已变：从芯片转向基础设施，2 只受益股正迎风起飞：AI 投资资金正从纯芯片股流向电力与散热领域。维谛技术（Vertiv）的数据中心在手订单已达 150 亿美元，而 Bloom Energy 凭借本地化发电方案营收翻倍。
资本市场、ETF 与大公司动向
明星企业指数变动、管理层更迭及传统巨头战略调整，持续引发资本市场资金重新洗牌。
- 埃隆·马斯克的 SpaceX 刚刚加入纳斯达克100指数，接下来会发生什么？：SpaceX 于 7 月 7 日被正式纳入纳斯达克 100 指数，触发了跟踪该指数的被动基金的强制性买入。但投资者需注意 2026 年内即将到来的大规模限售股解禁风险。
- 为什么 7 月 22 日对巴菲特的接班人格雷格·阿贝尔至关重要：巴菲特卸任 CEO 后，接班人格雷格·阿贝尔大幅增持了谷歌母公司 Alphabet。Alphabet 将于 7 月 22 日公布二季度财报，这将是验证阿贝尔科技投资眼光的首个关键节点。
- 伯克希尔-哈撒韦 85 亿美元住宅地皮豪赌面临 722 股东投票：一文读懂其中利害关系：伯克希尔拟以 85 亿美元溢价收购住宅建造商 Taylor Morrison Home，这笔交易作为阿贝尔上任后的首笔重大收购，即将面临目标公司股东的投票表决。
- FTEC 决战 VGT：谁才是最适合你投资组合的科技类 ETF？：对比分析了富达（FTEC）与先锋（VGT）两只高度集中的科技 ETF。两者均有超 40% 的持仓集中于三大科技巨头，FTEC 费率稍低，而 VGT 管理规模及流动性更占优势。
- 昔日宿敌卷土重来，联邦快递与联合包裹面临新一轮价格战威胁：亚马逊物流（Amazon Shipping）面向企业客户推出无住宅附加费、价格低至比传统巨头少 30% 的快递服务，直接向联邦快递和 UPS 的核心蛋糕发起挑战。
- 二季度销量暴跌30%至41%：德国车企正遭遇在华史上最惨烈下滑：受中国本土新能源车企激烈竞争影响，大众、奔驰、宝马及保时捷第二季度在华销量遭遇断崖式下跌，跌幅介于 30% 至 41% 之间。
- 摩根士丹利及时发布霍尼韦尔股票评级展望：霍尼韦尔航空航天业务（HONA）从母公司剥离并独立上市。摩根士丹利首次覆盖给予其“平配”评级，目标价 255 美元，认为该优质资产当前估值合理但短期高增长空间有限。
能源、大宗商品与宏观经济
地缘政治博弈令国际原油剧烈波动，与此同时，AI 带来的巨量电力消耗正加速核能等清洁能源板块的复兴。
- 大涨之后创下六年最大季度跌幅：下半年能源股前景展望：受中东地缘政治局势的缓和与再度紧张波及，国际原油价格在经历一季度大涨和二季度暴跌后重回剧烈波动，给下半年能源板块投资者带来高波动挑战。
- 雪佛龙或已启动强劲增长新引擎：传统石化巨头雪佛龙正跨界挺进 AI 领域。公司宣布与通用电气（GE Vernova）合作，未来 20 年将直接为微软位于西德克萨斯州的 AI 数据中心提供天然气发电。
- 核能复兴已成现实：这3只能源股是把握这一红利的最佳选择：到 2045 年全球电力需求预计大增 60%。Constellation Energy（已与 Meta、沃尔玛签约）、NuScale Power 和 Brookfield Renewable 是投资者布局全天候核能发电的主要标的。
- 知名能源巨头申请破产保护：由于建设与工程核心子公司 Spectris 遭遇材料成本飙升、高利率及波兰税务冻结而停摆，光伏开发商 GoldenPeaks 旗下波兰控股公司宣告破产，债务高达 9.52 亿美元。